2024 m. sausio 10 d.
Investuotojams atsiveria papildomos investavimo galimybės – veiklą pradeda naujas SBA grupės investicijų valdymo bendrovės „Capitalica Asset Management“ investicinis fondas „Capitalica Debt Fund“. Tai – jau penktasis „Capitalica Asset Management“ valdomas fondas, kuris investuos į aukšto pelningumo Baltijos regiono ir kitų Europos šalių įmonių obligacijas. Leidimą steigti „Capitalica Debt Fund“ bendrovei sausio 9 dieną suteikė Lietuvos bankas.
Naujasis ribotos trukmės (5+2 metų) fondas investuos į įmonių ne nuosavybės vertybinius popierius (obligacijas). Prioritetas bus teikiamas smulkioms ir vidutinėms įmonėms, turinčioms ribotą prieigą prie įprasto bankinio finansavimo. Fondas sieks 10 procentų vidutinės metinės grąžos bei planuoja iki 5 procentų dydžio periodinį lėšų paskirstymą investuotojams.
„Skolos fondo įkūrimas yra logiška „Capitalica Asset Management“ ilgametės veiklos tąsa. „Capitalica Debt Fund“ tapo penktuoju mūsų investiciniu fondu, taip plečiamės į naujus sektorius bei siūlysime savo investuotojams papildomas kapitalo įdarbinimo galimybes, drauge diversifikuosime veiklos riziką. Būsime viena stotelė, norint patekti į diversifikuotą obligacijų rinką ir taip galėsime suteikti investuotojams galimybę pasiekti labai selektyviai atrinktų obligacijų emisijas“, – sako „Capitalica Asset Management“ generalinis direktorius Mindaugas Liaudanskas.
Fondo valdymas – ekspertų rankose
Naujuoju „Capitalica Debt Fund“ obligacijų fondo valdytoju paskirtas patyręs skolos kapitalo rinkų ir įmonių finansavimo srities profesionalas Ignas Šablevičius, prisijungęs prie „Capitalica Asset Management“ komandos praėjusių metų lapkritį. Bankiniame sektoriuje bene 20 metų patirtį sukaupęs dabartinis „Capitalica Debt Fund“ valdytojas prieš tai ėjo banko „Luminor“ Skolos kapitalo rinkų skyriaus vadovo pareigas.
Anot I. Šablevičiaus, investavimas į obligacijas ypatingai patrauklus investuotojams, kurie, kaip ir „Capitalica“, siekia kuo stabilesnės investicijų grąžos ir kuo mažesnės portfelio vertės kritimo rizikos: „Obligacijų portfelis leidžia prognozuoti investicijos pelningumą, gauti periodines pajamas, o emitento įsipareigojimas išpirkti obligacijas termino pabaigoje už nominalią vertę apriboja vertės kritimo riziką.“
„Dabartinė aukštų palūkanų aplinka lemia patrauklią obligacijų grąžą, todėl vis daugiau investuotojų domisi būtent šia turto klase. Vis dėlto, itin svarbu gebėti tinkamai suvaldyti kredito riziką – visada išliekančią galimybę, kad įmonė per numatytą terminą neišpirks išleistų obligacijų. Tai investuotojams gali padėti padaryti ekspertai, sudarantys „Capitalica Debt Fund“ fondo komandą“, – teigia I. Šablevičius.
Fondo privalumai
Anot I. Šablevičiaus, pagrindiniai naujojo fondo privalumai investuotojams – periodinis fondo lėšų paskirstymas, profesionalus investicijų atrinkimas ir rizikos valdymas bei portfelio diversifikacija.
„Siekiant užtikrinti kaip įmanoma didesnę diversifikaciją, investicijų portfelis bus skaidomas tiek geografiškai, tiek per įvairius sektorius. Planuojame didžiąją dalį fondo turto nukreipti į Baltijos šalių įmones bei apriboti investicijų į vieną ar kelias įmones, atskirą sektorių, dydį. Tipinis investicijos dydis turėtų būti 1-5 mln. eurų“, – teigia I. Šablevičius.
Kalbėdamas apie galimas rizikas, „Capitalica Debt Fund“ valdytojas pabrėžia: „Neįmanoma numatyti absoliučiai visų rizikos faktorių ir ateities aplinkybių. Todėl vien kokybiškos analizės nepakanka. Ypatingai svarbu investicijų portfelį suformuoti iš pakankamo skaičiaus skirtingų investicijų, kad viena potenciali nesėkmė nepadarytų ženklios žalos bendrai investicijų vertei.“
Siektinas fondo dydis jo veiklos periodu – iki 100 mln. eurų. Šis kapitalas bus surinktas pritraukiant privačių bei institucinių investuotojų lėšas ir jas investuojant į tikslines įmones. Pasak I. Šablevičiaus, sprendimą orientuotis į Baltijos regiono šalies įmones nulėmė „Capitalica Asset Management“ interesai rūpintis būtent šio regiono plėtra. Nauju fondu taip pat bus siekiama aplinkos ir socialinių ypatumų skatinimo: „Esame neabejingi aplinkai, kurioje veikiame, tad sieksime, kad didžiąją dalį fondo portfelio sudarytų įmonių, prisidedančių prie šiuo metu itin aktualių aplinkosaugos bei socialinių problemų sprendimų, obligacijos.“
